Deze volatiliteit wordt de impliciete volatiliteit genoemd.

Voorbeeld Historische Volatiliteit Het meest bekende model om optieprijzen te berekenen is het Black en Scholes model. Wanneer de koers zijdelings beweegt binnen vrij goed definieerbare bovenste en onderste niveau's. Het aantal verhandelde aandelen in een bepaalde markt binnen een bepaalde tijdseenheid. De laatse verhandelde koers of waarde van de dag of een ander tijdsframe. Traders gaan er bij een breakout vanuit dat de koers van het aandeel erg snel stijgt onder hoog momentum.